Рейтинг лучших облигаций для инвестирования в 2020 году

Я из тех, кто считает пассивный доход источником финансовой независимости. И хочу разобраться в том, какие облигации выгодно приобрести сейчас в 2020 году.

Если это интересует и вас, тогда за дело.

Заключение

• корпоративные ценные бумаги имеют большую доходность, чем государственные;
• при расчёте прибыли необходимо учитывать издержки на покупку;
• ОФЗ являются самыми защищёнными на рынке;
• евробонды — наиболее дорогие в приобретении;
• дискретных и субординированных бондов специалисты советуют избегать;
• приобрести бумаги можно у брокера, ориентируясь на его рейтинг;
• брать облигации следует в первый день продажи;
• аббревиатура в конце названия купюры указывает на её вид.

Таблица рейтинга самых доходных облигаций в 2020 году

Доходность облигаций различается в зависимости от их вида. Государственные ценные бумаги показывают процент рентабельности ниже, чем корпоративные (8,3% по сравнению с 11%). А в среднем бизнесе выгода составляет 11,5-15% в год.

Таблица 1 — Рейтинг облигаций по доходности 2020 года

Величина прибыли

Размер прибыли, который инвестор может получить от облигаций, зависит от годовой доходности данной бумаги, суммы, вкладываемой в приобретение, и срока обращения.

Многие эмитенты могут увеличивать ставку каждый год, это побуждает инвесторов сохранять купюры в течение всего срока и тем самым увеличивать свой прибыток.

Расходы при покупке облигаций

Приобретение ценных бумаг и последующая работа с ними сопряжены с определёнными расходами.

1. За приобретение взимается комиссия от 0,5 до 1,5% в зависимости от стоимости покупки.
2. С целью получения полной суммы дохода за первые шесть месяцев придётся выплатить накопленный купонный доход – проценты за период с момента выпуска бумаги до даты её приобретения.
3. Для подстраховки сделки от возможных изменений цены бондов необходимо заранее внести небольшую сумму, то есть создать резерв. Его можно вернуть сразу после совершения покупки.

Расчёт

Формула для вычисления прибыли по ценным бумагам имеет вид:

Прибыль = стоимость облигаций * процент доходности / 365 * срок обращения / 100

Так, если в приобретение бумаг инвестировано 100 000 рублей, доходность составляет 12%, а период действия 400 дней, то доход будет равен:

100 000 * 12/365 * 400/100 = 13150 р.

Классификация процентных облигаций

По эмитенту

Эмитент — организация, выпускающая ценные бумаги. По данному критерию облигации делятся на:

• государственные;
• корпоративные.

По сроку

Срок обращения — период хранения купюр держателем. По периоду бонды подразделяются на:

• длинные;
• короткие.

По типу купона

Выделяют:

• фиксированные;
• переменные;
• неопределённые.

Облигации федерального займа

Это государственные ценные бумаги, выпускаемые с целью пополнения бюджета. ОФЗ являются самыми надёжными гарантами возврата средств, поэтому отлично подходят для их размещения на ИИС.

Срок обращения таких купюр составляет от трёх до пяти лет. В течение данного времени можно в любой момент вернуть облигации. При этом будет потеряна только часть прибыли по начисленным процентам.

Реализацию ОФЗ осуществляют Сбербанк и ВТБ.

Дискретные и процентные облигации

Дискретными (или дисконтными) называются бонды, которые реализуются на рынке по цене, ниже номинальной. Эта разница и составляет дисконт. Доходность такой облигации будет зависеть от периода её обращения, причём не всегда больший срок означает увеличение прибыли. Сегодня они практически не используются в обороте.

Процентные бонды – это традиционный вариант, в котором продажная стоимость равна номинальной. Доходность таких бумаг изначально известна и выражается годовой процентной ставкой.

Субординированные облигации

Суборды выпускаются банками или финансовыми учреждениями для увеличения своего капитала. Их отличие состоит в том, что договоренность по погашению относятся ко второму уровню обязательств. Это значит, что в случае банкротства организации, выпустившей такие бумаги, долг по ним будет возвращаться в последнюю очередь.

Помимо этого, суборды могут применяться в мошеннических махинациях, потому специалисты рекомендуют воздерживаться от сделок с такими бумагами. Чаще всего информация о том, к какому виду относится бонд (к обычному или субординированному), содержится в договоре оферты.

Еврооблигации

Это облигации российского рынка в иностранной валюте. Доходность по ним варьируется от 1 до 10%. Их отличает высокая стоимость. Продажа евробондов производится лотами по 100-200 штук, при этом номинал одной бумаги составляет, как правило, 1000 единиц валюты.

Таким образом, для покупки, скажем, лота из 200 единиц потребуется 200 000 долларов или евро. Конечно, начинающему инвестору это не по карману.

Поэтому специалисты советуют вкладывать средства в валютные бонды не напрямую, а через доверительное управление. Например, через Сбербанк можно инвестировать в это суммы от 1 тысячи рублей.

Корпоративные облигации

Такие бонды издаёт коммерческая организация. Цель выпуска – получить дополнительное финансирование без привлечения кредитных средств.

Как показывает практика, риски по корпоративным облигациям намного выше, чем по государственным, хотя доходность по ним обычно больше.

О корпоративных бумагах рассказывает финансовый консультант в видео-материале:

Короткие бонды

Короткие бонды – это вид государственных и корпоративных облигаций со сроком обращения 1-1,5 года. Краткосрочные сделки уменьшают риск снижения стоимости ценных бумаг, а это значит, что держатель сможет вернуть их по истечении срока по номинальной стоимости.

Длинные бонды

Период погашения долгосрочных бондов может составлять 5, 10 или даже 30 лет. За всё это время инвестору выплачивается накопленный купонный процент. А по окончании срока возвращается полная номинальная стоимость.

Где купить облигации

Приобрести облигации можно с помощью компании-брокера. Процесс состоит из трёх этапов:

1. Заключение договора.
2. Внесение денег на счёт.
3. Непосредственно покупка.

Как выбрать брокера

Свой выбор следует делать, ориентируясь на показатели работы брокера, тарифную политику и рейтинг. Так же необходимо выяснить, с какими бумагами имеет дело брокер: с государственными, корпоративными или с еврооблигациями.

Когда покупать облигации

Наибольшую прибыль можно получить, приобретая облигации в первый день их продажи. Поэтому лучше заранее выяснить, когда стартуют торги по новому выпуску. Также выгодно покупать бумаги при падающем рынке.

Как выбрать облигацию с учётом риска и доходности

К бумагам с наименьшими рисками относятся ОФЗ. Ведь допустимость того, что государство откажется от своих обязательств, стремится к нулю. Но за сохранность средств придётся пожертвовать доходностью.

Коммерческие компании-эмитенты предлагают большую доходность по облигациям, но и риски по ним тоже достаточно велики. По истечении срока действия купюр организации часто оказываются не в состоянии вернуть деньги держателям. А могут и вовсе обанкротиться и потраченные средства также никто не вернёт.

Поэтому опытные инвесторы советуют избегать риска и покупать облигации у крупных компаний или у государства. Пусть их доходность ниже, однако, можно не бояться за то, что вложения и прибыль будут потеряны.

Как расшифровывается аббревиатура в конце названия облигации

Облигации с постоянной купонной доходностью имеют в окончании аббревиатуру ПД. Выплаты производятся один раз в полгода или в год.

Если название заканчивается на АД, это означает амортизацию долга, то есть возмещение по таким бумагам производится частями.

Обыкновенная корпоративная облигация имеет в конце наименования сокращение «об».

Если название в конце имеет сокращение «№боб», значит, это биржевой бонд, гарантия выплат по которому обеспечивается биржей.