ПИФ облигации — что это такое

Прочитано: : нет комментов
0

Мне ни раз приходилось вкладываться в «рентабельные» проекты. За всё время я усвоил: лучше быть подкованным в теории, чем трижды потерять деньги на деле. Поэтому рассказываю, куда и зачем сегодня выгодно инвестировать.

Заключение

  1. Облигационные фонды различаются по форме организации и способу инвестирования.
  2. Этот механизм доступен любому желающему, поскольку начальные вложения невелики.
  3. ПИФ подойдёт даже для новичков, поскольку деятельность фонда находится под контролем управляющей компании.
  4. Доходность зависит от величины риска и срока погашения долга.

Что собой представляет фонд облигаций

Облигация (бонд) – это долговая ценная бумага, которая указывает на денежную или иную задолженность выпустившего её лица, эмитента, перед инвестором. Долг по облигации ограничен во времени и удобен со спекулятивной точки зрения.

Паевой инвестиционный фонд (ПИФ) есть нечто иное, как портфель ценных бумаг, способный принести инвесторам стабильный доход. Не является юридическим лицом и находится под контролем управляющей компании.

Если в качестве ценных бумаг ПИФ выступают бонды, то речь идёт об облигационном фонде.

Виды фондов

Бывают взаимные и биржевые, открытые и закрытые фонды, а также в разной степени рисковые.

1. По форме организации:

  • взаимные (mutual) – зарубежный аналог ПИФ, где целью инвестиций являются корпоративные или государственные облигации различного кредитного качества и срока погашения;
  • биржевые (ETF) – взаимные фонды, которые могут торговаться на бирже.

2. По возможностям инвестирования:

  • открытые – заявку на получение пая можно оформить в любой день;
  • интервальные – паи выкупаются в определённые временные рамки и на условиях инвестиционной структуры;
  • закрытые – специально организованные фонды для масштабной бизнес-задачи.

Плюсы и минусы инвестирования в ПИФ

Основные преимущества покупки паёв в фондах облигаций – это маленькая сумма возможных инвестиций, контроль ЦБ РФ за деятельностью управляющей компании и уплата налога только при продаже пая. Притом сам фонд удобен тем, что паи можно держать столько, сколько захочет инвестор.

Среди недостатков – комиссионные выплаты за управление фондом и более высокие риски по сравнению с депозитами.

Внимание! Комиссия за услуги УК варьируется от 1 до 5%.

Примеры фондов и где их найти

Искать фонды нужно на сайтах управляющих компаний и финансовых порталах.

Для примера возьмём УК iShares. Крупные фонды — iShares iBoxx $ High Yield Corporate Bond ETF и iShares Core U.S. Aggregate Bond ETF.

В первом случае приблизительная годовая доходность – 5,52 %, а в состав входят только корпоративные высокорисковые бумаги.

Во втором – 2,36%, размер фонда составляет 35 млрд долларов. Доход хоть и стабильный, но высоким его назвать неудобно.

Доходность ПИФ облигаций

В целом, годовой доход напрямую зависит от надёжности облигаций, входящих в состав фонда.

Допустим, что риск надёжности бонда выше уровня ВВ. Тогда инвестор может рассчитывать на доходность не более 10 %. И наоборот, чем больше риск, тем более нестабильным и высоким может оказаться доход.

Но также прибыльность вложений взаимосвязана с типом облигаций (краткосрочной направленности, среднесрочной или долгосрочной). Если период погашения до 3,5 лет, то бонды менее рисковые и доходные.

Если право погашения наступает через 10 лет, то деятельность фондов считается более перспективной.

0
Виталий Николаевич
Доброго времени суток! Меня зовут Виталий Николаевич, я руководитель проекта izich.info. Имею 2 высших образования юридического и экономического направления. Являюсь индивидуальным предпринимателем. В рамках проекта занимаюсь направлениями: мошенничество, экономика и политика. Будем рады за конструктивную критику и похвалу.
https://zen.yandex.ru/id/5ce14af2f0064c00b4eaf794

Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter.

Обратите внимание! В комментариях запрещено: спам, реклама (в любом виде: услуги, контактные данные, и т.д.), активные ссылки на другие ресурсы, маты, оскорбления. Комментарии модерируются администратом сайта. Давайте уважать друг друга.
Вы можете оставить комментарий анонимно или авторизовавшись через социальные сети.
Ссылка на основную публикацию
Самое обсуждаемое за несколько дней

Сообщить об опечатке

Текст, который будет отправлен нашим редакторам: